银行热推双币种理财产品

　　满足市民综合投资需求王婷

　　新报讯【记者王婷】在对理财产品市场的争夺中，银行频频在产品设计上出新招。近日，部分股份制银行开发的几款双币种理财产品相继在本市销售。

　　据了解，目前银行推出的双币种理财产品主要涉及人民币和美元两个币种，但各家银

行的理财产品在本金的构成、收益的支付等方面都有所不同。

　　浦发银行正在本市销售的一款理财产品为人民币和美元双币种捆绑销售，投资期限为 6个月。市民购买这款理财产品，投资起点为1万元人民币和1000美元，并以1000元人民币和100美元为单位整数倍递增。这款产品的人民币资金主要投资于国债市场，预期收益率为1．9％；美元部分则与美元汇率挂钩，汇率在投资期间内波动越小，收益越高，最高预期收益率为14％，最低为1％。两者综合预期收益率最高为 7．38％，最低为 1．49％。这款产品到期时，收益将分别用人民币和美元支付。

　　光大银行不久前在本市推出了一款以人民币投资、获得美元收益的人民币结构型理财产品。银行应用交叉货币衍生交易规则，金融交易本金以人民币为基础交易货币，通过掉期交易，将投资人的资金收益与国际金融市场原生及衍生产品相连接，并根据基础资产或基础交易的实际表现及合同约定实现收益。产品到期时，银行将返还投资人人民币本金，并以美元支付投资人的投资收益。

　　招商银行也曾针对高端客户推出过一种双币种理财产品。市民购买产品时要支付一定比例的人民币和美元。投资期满后，银行将以人民币支付全部本金，而以美元支付全部收益。

　　银行人士表示，这种涉及两种货币的理财产品可以有效地分散投资风险。本金和收益都为双币种的理财产品将人民币理财产品和外汇理财产品“合二为一”，可以满足市民的综合投资需求，以前市民要买两款理财产品，现在只买一款就行了。而对于购买时本金涉及两个币种，到期时本金用一种货币支付、收益用另一种货币支付的理财产品，发售时构成本金的两种货币的比例就很重要。通常是用一种货币进行低风险运作，获得的收益用来在到期时支付全部本金，即保本，另一种货币则用来进行较高风险的运作，以期获得较高收益，到期时用来支付全部收益。国际金融市场中很多理财产品也采用了这种设计思路。