目前，金融改革是本届政府工作的重中之重，央行和银监会已经开始了破冰之旅。更加灵活和开放的货币政策、利率和汇率的逐步市场化以及国有四大商业银行的改革无不牵一发而动全身。

　　著名学者易宪容特别撰文提醒，任何金融产品、金融工具及金融市场，如果不经过演化过程，要找到它现实的生长点是不可能的。

　　网络通讯革命之后，金融业也进入了一个新时代。新的市场、新的组织、新的金融工具不断地涌现。在国内，各种各样的金融创新更是让人应接不暇。不同的存款方式、各式各样的基金与债券、不同的资本市场纷纷出现。但为什么有些金融创新能够具有强大的生命力而有些则胎死腹中？有些金融创新为什么能够找到自己的生长点持续地发展而有些则昙花一现？问题可能在于人们对金融创新理解不同。

　　其实，金融创新并非某个人的臆想，更不是所谓的“创造性毁灭”，而是一个自然生发的演进过程。其中，金融创新完全由社会心理文化、风俗习惯、科学知识等因素聚集而成。离开这些因素，金融创新就会成为无源之水、无本之木。

　　金融创新的演化性无论是在日常生活中还是在理论创立过程中都十分普遍。比如，带有轮子的旅行箱，今天你无论是在机场、火车站，还是大街上，随处可见。装有轮子的旅行箱，让人出外旅行的负担大为减轻，然而上世纪70年代以前，这种旅行箱是看不到的。到1972年，美国人Ｓａｄｏｗ才申请专利。

　　但美国人Ｓａｄｏｗ申请的旅行箱在拖着走时，很容易摇晃和翻倒。

　　大约到上世纪90年代初，美国一家航空公司的驾驶员普雷斯发明了一种两轮很宽的旅行箱，再加上坚固的伸缩式拉把，终于成了一个稳定、容易拖动的旅行箱。

　　看了普雷斯的设计，人们才知道，这原本是多么简单的事情。

　　还有，“交易费用”或“交易成本”这个概念，在目前经济学界早已大行其道。即使是刚进大学的本科生，他们也能够对交易费用的问题侃侃而谈。但直到上世纪30年代，经济学界还不知道经济交往中有交易费用一事。

　　著名经济学家科斯后来发现，经济生活中之所以会有各种各样的经济组织，之所以会有不同的交易方式，就在于交易费用的存在，就在于交易费用的高低。

　　当然，科斯发现的这一现象和他阐述的交易费用这一概念真正为大家所接受，则是1991年他获得诺贝尔经济学奖的事情了。试想，目前一个应用如此广泛的概念，花了近60年的时间才真正成熟。这也说明了任何一件事情的创新（无论是工具还是概念）都是一个演化过程。

　　金融创新也是如此。

　　目前，国内的金融业面临许多难以克服的困难，金融瓶颈也是国内经济发展的最大障碍。因此，如何跨越此障碍也就成了中国金融改革的重点与难点。金融创新自然是人们最为向往的。但是从实际情况来看，无论是金融市场（如股市及期货市场），还是金融产品（如各种基金）、金融组织（如机构投资者），推出后所产生的结果与人们最初的设想相去很远，特别是不少在市场经济发达的国家行之有效的东西，一到中国就成了鱼肉中小投资者的工具，何也？问题就在于不少金融创新没有成熟，中国还不存在它们生存的土壤。

　　比如，目前不少人又在大力主张中国应该尽快地推出创业板，以便为中国的高科技产业、为中国的中小企业融资提供一个好的市场。这种设想是好的，但实际效果则令人生疑。一是创业板在国外都不是成功的东西，在中国能成功吗？二是中国目前有适应创业板成长的土壤吗？三是如果创业板市场真的推出，出了问题谁承担责任？市场发展的前景如何？等等。这些问题我们是否认真思考过？

　　总之，无论是从经验来看，还是从理论来看，金融创新都是一个演化的过程。因此，我国的金融改革决不可一蹴而就，只能在演化中不断前进，随意模仿他人不可取。