做个巧媒婆好难

　　由于难以从资本市场直接融资，目前，中小企业融资基本上依赖于银行。但随着金融改革力度的加大，银行这位靓女加强了投资风险的控制，中小企业要融资，如没有过硬的抵押物，就要有媒婆即担保公司出面，借其信用增级和信用放大功能分散风险。

　　然而，由于起步较晚，且在发展过程中困难重重，媒婆的能力十分有限，通过她成功筹措到的资金对中小企业来说，只是杯水车薪。

　　中小企业急需媒婆

　　有效担保，不仅能减低中小企业道德风险发生的概率，亦可大幅降低银行贷款的综合成本。但是，出于自身风险控制的需要，银行对抵押物的要求十分严格，目前，银行一般偏好于房地产抵押，一来是因为我国的资产交易市场尚不发达，再者是因为银行缺乏对其他资产，如机器设备、存货等的鉴别和定价能力，且这些资产易损耗、价值波动较大。

　　但中小企业大多规模较小，固定资产较少，土地房屋等抵押物不足，一般很难提供合乎银行标准的抵押品。自己腰包不硬，羞于向靓女示爱，他们便寄希望于担保这位媒婆，想凭她的巧舌与沟通技巧以赢得银行的欢心。浏阳市企业信用担保有限责任公司在两年多的时间里，就先后为189家中小企业累计提供了29630.9万元的贷款担保。但即使是这样在湖南屈指可数的媒婆，与其合作的银行也只有6家。由于社会公信度不理想，加上实力不够，银行也不是十分相信媒婆，中小企业也很难找到令银行放心的具有代偿能力的担保人。据调查，约64.2%的中小企业未能获得信贷担保。

　　媒婆处境堪忧

　　据统计，截止2004年12月底，我省已拥有各类中小企业信用担保机构90家，注册资本达到16.67亿元。到2004年12月底，累计为2248家中小企业提供了贷款担保，累计贷款担保额47.66亿元。其中，经长沙市经委批准设立的22家担保机构累计提供担保23.9亿元。但相对于中小企业巨大的融资需求而言，还只是杯水车薪。

　　据了解，省内至少一半的担保公司没有开展业务。一方面，因为自身实力较弱，得不到银行的认可。更重要的是，担保行业是高风险行业，他们担心弄得不好引火烧身。浏阳市企业信用担保有限责任公司负责人用“交通灯现象”来比喻担保业的境况：银行开绿灯的企业，不需要媒婆；银行开红灯的企业，媒婆不能做媒；只有银行开黄灯的企业，才是做媒的对象。但当黄灯企业获得发展变为绿灯企业时，就不会理媒婆了，而当黄灯企业经营失败变为红灯企业时，担保风险就显现出来了。因此，媒婆遇到的总是黄灯和红灯，始终在风险线上生存。

　　媒婆为何成长难

　　业内人士认为，省市担保行业发展缓慢的原因，主要还是基础信用薄弱，监督信用仍未定位、到位等。据了解，在行业管理方面，缺乏规范统一的管理办法，门槛低，担保企业素质良莠不齐。在规范业务指导方面，没有专门的财务准则，担保公司的经营业务只能在现行企业会计报表的表外反映，如何科学地体现担保公司的经营风险和业绩，成为亟待解决的问题。担保业是一个高风险行业，贷款担保业务的成功率必须达100%，才能维持担保企业的正常运行。因此，担保企业必须尽快形成一套适合中小企业特点的担保风险经营模式，从企业实际控制人、企业股权、企业有形及无形资产产权三个层次控制和管理风险。

　　媒婆们普遍呼吁，应尽快组建区域性中小企业互助融资担保机构，多方面筹集中小企业担保资金，打通融资瓶颈，实现社会、银行、企业及信用担保公司多方共赢的局面。

　　作者：黄清安

　　（来源：长沙晚报）