预期年收益冲高11%

　　理财聚焦

　　东亚银行新款外汇理财产品月底投放

　　本报讯 （吴汀煌）东亚银行厦门分行27日将与香港同步推出新一款外币理财产品——欧元/美元汇率挂钩保本理财。据了解，该产品期限一年，最大特点是投资者的本金得到

　　抵御汇率风险赚取潜在高收益

　　谈到投资，不外乎传统存款、股市、债市、固定资产等几方面。目前国内股市受人民币升值的刺激，虽略有上扬，但其风险毕竟还是相对较高；债市和固定资产一般投资者也不容易接触；而存款收益有限，过于保守的方式无法满足追求高收益投资者的要求，在这些情况下，外币投资理财产品就平衡了上述不同的因素，市民可透过投资外汇理财产品赚取丰厚的潜在投资收益。东亚银行厦门分行即将上市的外币理财产品属汇率挂钩型，非常适合那些对汇市有初步理解，希望利用汇市的变动赚取回报但又无暇紧贴汇市的投资者，而且在保本保收益的前提下更可规避汇市大幅波动的风险。

　　据介绍，该产品根据挂钩汇率的波动区间，潜在收益共分三个层次。以美元系列产品为例。假设交易的欧元兑美元初始汇率为1.2043（以今年10月21日欧元兑美元的汇率为例）。如果在一年之内，欧元兑美元的汇率都在1.1443至1.2643之间波动的话，也就是说汇率的波动在初始汇率的上下600个点之内波动的话，投资者就可以获得11%的年收益。如果在一年之内，欧元兑美元的汇率波动在初始汇率的上下900个点之内波动的话，投资者就可以获得6.5%的年收益。如果汇率的波幅在上下1200个点之内，投资者获得3.5%的年收益。如果在一年之内，欧元兑美元的汇率超出了1.0843至1.3243的范围的话，也就是说汇率在波动超出了初始汇率上下1200个点子的话，投资者仍然可以获得1%的保证年收益。而且投资者在到期日可以收回100%的投资金额。

　　市民别轻易将手头外币兑换人民币

　　对于手中持有外币的市民来说，不少人可能还在犹豫是否将手头的外币兑换成人民币。对此东亚银行厦门分行理财专家建议：首先，对人民币未来变化的种种猜测均为主观臆测，而人民币与一篮子货币挂钩后，币值是可升可降的，但外汇理财产品的收益率是可以根据市场数据科学地计算出来；其次，在国内仍然较为严格的个人购汇条件下，个人手持外汇一旦转换成人民币，就很难换回外汇，这其中还要考虑买卖差价等隐藏的成本和失去外汇投资的机会成本；另一方面，目前人民币仍未完全成为自由兑换货币，而美元等外币则不然，更应综合考虑外汇资金运用、避险、投资、增值等方面的因素，分散投资风险。目前外汇理财产品能提供的多种投资渠道，相对较为方便。

　　外汇理财产品导购

　　点评：10月15日，央行宣布上调境内商业银行美元、港元小额存款利率，1年期存款利率上调0.5%，分别为2.5%和2.375%，这是今年7月22日人民币汇率改革后，央行第3次上调美元、港元存款利率。调整后，美元1年期的利率已经超过了人民币同样期限的利率。

　　由于当前美联储处于加息周期，市场对美元加息预期较大。业内普遍预测11月1日美联储将继续升息，12月还可能升息1次。与外汇存款相比，外汇理财产品的收益率要高许多，因此投资者可以选择一些结构简单、期限较短的固定收益产品。现阶段选择3至6个月的产品进行投资较为适宜。

　　从上周起我市多家商业银行纷纷推出新的外汇理财产品。这一方面是由于银行乘此次加息之机，进一步提升外汇理财产品收益率，另一方面也是银行在赶银监会新规定的时间差。据介绍，11月1日起，中国银监会颁布的《商业银行个人理财业务管理暂行办法》即将实施。根据该办法，保证收益理财计划的起点金额，人民币应在5万元以上，外币应在5000美元（或等值外币）以上。因此在这个期限之前，各银行纷纷推出门槛在5000美元以下的外汇理财产品。对于资金量较少的投资者，这样的外汇投资机会不多了。建议持有少量出境游剩余外汇的市民不必着急将外汇换成人民币，因为在此时购买一些短期外汇理财产品还是比较划算的。

　　（汀煌 整理）(厦门日报)