作者：童大焕
央行拟提高购房首付成数以彻底打压房价，购房首付款比例从目前的最低2成，提高到4至5成。很快又有消息说，央行将于本周邀请多家房地产公司开会，商议“房贷首付”问题（5月15日《中国经济时报》）。
相对于房地产市场每年一万多亿元投资两三万亿元产出，现有个人按揭大约只占其份额的3％至10％。而这部分人，恰恰是房地产市场中最需要保障其住房权利、满足其住房需求的人，同时也是银行在商业房贷中最稳定、最可靠的利润来源。经验表明，即使在当年香港这样的超级房地产投机市场，房市的崩盘也不影响这部分人按期给银行付月供。这部分人是银行贷款真正长久的优质资产。
对于这部分人，正确的决策应该是降低首付（甚至可以像欧美国家一样普遍对其实施零首付）和贷款利率，而不是相反。这部分人绝大部分是普通工薪阶层和靠相对稳定的职业收入来供房的人，他们一般不会有太高的积蓄，因此，大幅度提高首付比例，只会把他们中的大部分人排除在房地产市场之外，而那些真正炒房的人却丝毫不受影响。
因此，不论是从打压房价的角度，还是从银行业规避风险的角度看，提高首付比例和房贷利率都不是良策。通过简单提高首付比例和房贷利率的办法只会导致房市的逆选择和逆淘汰——真正需要购房的人被大量淘汰了，炒房者却只有少量被淘汰，结果是房市中的健康力量反而被扼杀。这样的逆淘汰，不仅有违房地产业保障公民居住权利的初衷，有悖于房市的健康发展，也丝毫无助于打压房价，甚至有可能像今年第一季度一样，因压抑的需求释放而导致房价的报复性快速上涨。同时对商业银行来说，也是得不偿失，因为房贷业务萎缩将使银行消费信贷余额全面下降，优质信贷资产也更加萎缩。房市无论怎么调控，都不能背离确保最基本的普通民众阶层的居住权利这一目标和初衷，一旦偏离了这个方向，把普通百姓的需求和利益置之度外，调控只会适得其反。
来源：潇湘晨报
